zuletzt geändert am 15.11.2025
Der langfristige Renditevergleich von Aktien und ETF zeigt die Überlegenheit der ETF. Die Daten aus unterschiedlichen Quellen (Bessembinder, BlackRock, Dalbar, DB Research, Goethe Uni, Morningstar, Vanguard) ergeben ein belastbares Bild über die langfristig erzielten Renditen verschiedener Anlegergruppen.
Demzufolge erreichen kleine Privatanleger – also Anleger wie Du und ich – mit Aktien eine Rendite von 2 bis 4 und mit ETF von 3 bis 5% per anno. Je größer das Vermögen und damit die Anlagemöglichkeiten werden, desto höher fällt die Rendite aus und erreicht bei institutionellen Großanlegern und Family Offices Höchstwerte von 7 bis 9 mit Aktien und 8 bis 10% mit ETF.
In einer gesamtheitlichen Betrachtung erreichen Anleger mit Aktien eine Rendite von 4 bis 6 und mit ETF von 6 bis 8%. Das belegt klar, dass mit ETF eine höhere Rendite erzielbar ist. Aber alle Anlegerergebnisse liegen in der Regel deutlich unter den Marktrenditen. Die durchschnittliche Rendite von Einzelaktien liegt den Untersuchungen zu Folge bei 6 bis 7% und bei Top Performern sogar bei 12 bis 15% und starke ETF auf Indizes wie S&P500 oder MSCI World lieferten auch noch 7 bis 10%. Fazit: Anleger erzielen nur einen (Bruch)Teil der Marktrenditen.
Die Differenz zwischen Markt- und Anlegerrendite ist hauptsächlich durch das emotional gesteuerte Fehlverhalten der Privatanleger bedingt. Privatanleger erzielen im Schnitt deutlich weniger als die Märkte hergäben, weil sie:
zum falschen Zeitpunkt kaufen/verkaufen, den Herdentrieb oder Medienhypes folgen, Panikverkäufe tätigen, zu viel handeln, zu wenig diversifizieren, sich zu kurzfristig orientieren, zu geringe Marktkenntnisse besitzen und keine professionelle Grundlage haben.
Von all diesen Problemen – das wage ich nach meinen eigenen Erfahrungen zu behaupten – befreien Dich die drei Anlageformen, die ich im Kapitel ETF anbiete. Und obendrein stelle ich eine machbare Rendite zwischen 5 bis 10% in Aussicht, was im Rahmen obiger Daten schon im gehobenen Bereich der Möglichkeiten liegt. Das Beste: ich verlange dafür keinen Cent.
Warum also probierst Du es nicht? GoTo Geld in ETF anlegen!